#Microfinanciering gemakkelijk gemaakt

Gemakkelijke microfinanciering, een vooraanstaande microfinancieringsinstelling in de Republiek van de Unie van Myanmar, werd in 2015 opgericht door de in Hongkong gevestigde investeringsmaatschappij Meridian Capital Limited. CEO Frank Snieders ging zitten om mee te praten EU-verslaggever.

Waarom is Easy Microfinance opgericht in Myanmar? Wat maakt Myanmar bijzonder vanuit het oogpunt van microfinanciering?

In 2015, toen het microfinancieringsproject van start ging, was Myanmar de meest logische keuze voor een investering in een microfinancieringsinstelling: het land had zich onlangs opengesteld voor de wereld en had een grote volwassen bevolking van meer dan 34 miljoen mensen, waarvan tweederde verdiende minder dan 75 $ per maand. Ongeveer 80% van de bevolking had geen toegang tot formele financiële diensten: ze werden uitgesloten of waren afhankelijk van zeer dure informele financiële diensten, wat een enorme kans creëerde voor microfinancieringsinstellingen die redelijk geprijsde financiële diensten aanbieden die zijn aangepast aan de behoeften van micro-ondernemers.

Hoe zou u de microkredietomgeving in Myanmar beschrijven vóór de komst van EM?

Zeer onderbediend, vooral buiten de grotere steden zoals Yangon en Mandalay. Het aantal MFI's was beperkt en het aantal klanten en de omvang van de kredietportefeuille waren laag. Dit was deels te wijten aan een zeer ongunstige regelgeving: de maximale lening was op dat moment beperkt tot 500,000 Kyats (ongeveer USD 420), er was geen toegang tot externe financiering en er waren geen licenties voor het opnemen van deposito's. Vrijwel alle MFI's werden gefinancierd door eigen vermogen, subsidies en ingehouden winsten. Maar er was een enorme markt voor microfinancieringsproducten en er bestond al een zeer sterke cultuur van kredietaflossing.

Wat probeer je te bereiken?

advertentie

Van Easy Microfinance een top vijf best practice microfinancieringsinstelling in het land maken. We openden ons eerste filiaal in oktober 2016 en betaalden onze eerste leningen een maand later uit, dus we zijn in wezen iets meer dan 3 jaar actief. In deze drie jaar hebben we een netwerk opgebouwd van 22 vestigingen in 7 staten, met bijna 600 medewerkers. In die 3+ jaar hebben we ook bijna 400 leningen verstrekt voor een totaal volume van meer dan 160 miljard kyats (ongeveer USD 100 miljoen) en bedienen we momenteel 150,000 actieve klanten via een uitstaande leningenportefeuille van meer dan 50 miljard kyats (ongeveer USD 34 miljoen). Dit brengt ons al heel dicht bij de top 10 MFI's in de markt; en we blijven elke maand marktaandeel winnen.

Wat zijn de belangrijkste kenmerken van het EM-ethos?

Ik geloof sterk in wat we graag de 'Easy'-benadering noemen: gemakkelijk te begrijpen producten, die dankzij digitalisering gemakkelijk toegankelijk en efficiënt worden geleverd, maar ook spannend en leuk zijn voor het personeel dat technologie gebruikt en een veel kansen om door te groeien in de organisatie, aangezien het bedrijf voornamelijk extern rekruteert op instapniveau en interne promotie gebruikt om hogere posities te vervullen op basis van verdienste, ongeacht geslacht, ras of religie.

Easy Microfinance is een microfinancieringsinstelling die gelooft in het versterken van mensen door toegang tot kapitaal. Hoe zou u EM onderscheiden van andere microfinancieringsinstellingen?

Easy onderscheidt zich van andere microfinancieringsinstellingen in Myanmar door zijn klantgerichte probleemloze aanpak en door het gebruik van moderne technologie voor efficiënte levering en opvolging: onze kredietfunctionarissen zijn uitgerust met tablets en ons kredietproces is bijna papierloos: alle informatie wordt vastgelegd en digitaal opgeslagen, wat resulteert in een efficiënt en snel kredietproces. Bovendien maken we het de klanten gemakkelijk: ze hoeven geen documenten aan te leveren, hoeven niet te voldoen aan enige bureaucratische vereisten en we vereisen niet dat ze wekelijkse of maandelijkse vergaderingen bijwonen. Ten slotte zorgen we ervoor dat de leningen die we aan onze klanten verstrekken, zijn aangepast aan hun zakelijke behoeften en terugbetalingscapaciteit, zodat deze leningen hun bedrijf helpen groeien en klanten overmatige schuldenlast vermijden.

Uw leningen worden beschreven als 'gedoeloos'; wat betekent dit? 

Het betekent dat we onze (potentiële) klanten heel weinig belasten: alles wat we van hen vragen in het kredietproces is een beetje van hun tijd; ze zijn niet verplicht om documenten of foto's te verstrekken en ze zijn niet verplicht om wekelijkse of tweemaandelijkse vergaderingen bij te wonen of wekelijks of tweemaandelijks terug te betalen, waardoor er meer tijd is om de leningopbrengsten in hun bedrijf te gebruiken sinds de aflossingen zijn maandelijks.

Hoe zorg je ervoor dat leningen worden terugbetaald als ze snel en gemakkelijk te verkrijgen zijn? Hoe kunt u erop vertrouwen dat leningen worden terugbetaald? 

Vanwege ons grondige acceptatieproces dat een beoordeling van de terugbetalingscapaciteit omvat, evenals van het karakter / de terugbetalingsbereidheid en stabiliteit van elke aanvrager. Easy Microfinance Credit Officers bezoeken het bedrijf en de thuislocatie van elke aanvrager en stellen een gedetailleerde cashflow van de huishoudelijke eenheid op om ervoor te zorgen dat de aanvrager in staat is om terug te betalen. Het proces omvat veel kruiscontroles op verkopen, aankopen, uitgaven en levensstandaard van het huishouden, evenals controle van de kredietgeschiedenis en het betalingsgedrag van aanvragers. Bovendien is er bij groepsleningen een wederzijdse garantie tussen de groepsleden die zich ertoe verbinden te betalen in gevallen waarin een lid in gebreke blijft; en bij individuele leningen is er een mede-aanvrager en garantsteller die moet betalen als de lener in gebreke blijft.

Wat is uw NPL-ratio?

NPL's worden meestal gedefinieerd als leningen met een betalingsachterstand van meer dan 90 dagen. De ratio zou de totale hoofdsom van die leningen nemen als een percentage van de totale uitstaande leningenportefeuille. Voor Easy Microfinance per eind december 2019 is dit 0.09%. Beheertechnisch is dit percentage echter minder interessant dan het percentage tijdige terugbetalingen, aangezien de kans op herstel na 90 dagen erg laag is. Daarom besteden we veel meer aandacht aan het percentage tijdige aflossingen. Vanaf december 2019 bedroeg het percentage tijdige terugbetalingen in Easy Microfinance 99.82% in volume en 99.25% in aantal; uitstekend volgens alle normen.

Waarom is vertrouwen zo belangrijk? Hoe creëer je vertrouwen tussen geldschieter en lener?

Vertrouwen is belangrijk omdat ons bedrijfsmodel een relatiemodel is; geen transactiemodel: het doel van Easy Microfinance is niet om slechts één lening aan een klant te verstrekken, maar om klanten over een lange periode te financieren, waarbij de leningsbedragen en looptijden in de loop van de tijd toenemen. De eerste lening is meestal een proeflening met een relatief laag leenbedrag en een korte looptijd: relatief duur in aanschaf, terwijl de gegenereerde inkomsten laag zijn. Maar naarmate we een klant leren kennen en een relatie en een geschiedenis opbouwen, wordt het verlengen van de leningen gemakkelijker/goedkoper, terwijl de inkomsten die door die lening worden gegenereerd ook hoger zijn gezien het hogere geleende bedrag en de langere looptijd.

Hoeveel leners heeft u? Hoe verhoudt dit cijfer zich tot een jaar geleden?

Momenteel heeft Easy Microfinance ongeveer 150,000 leners; een jaar geleden hadden we ongeveer 85,000 leners, dus we hadden een groei van ongeveer 76% in leners in de afgelopen 12 maanden.

Wie zijn jouw typische klanten?

De typische klanten van Easy Microfinance zijn kleine ondernemers die leningen nodig hebben variërend van 100,000 kyats (ongeveer 70 dollar) tot 10 miljoen kyats (ongeveer 7,000 dollar). Ongeveer 40% is actief in de handel, 30% in de dienstensector, 25% in de landbouwsector en 3% in de productiesector. Er zijn ongeveer 80 soorten bedrijven waaraan we regelmatig lenen; hiervan is het meest voorkomende bedrijfstype straatstalletjes die gekookt voedsel verkopen: bijna 16 duizend van onze 150 duizend leners hebben dit bedrijf. Andere veel voorkomende soorten bedrijven waaraan we leningen verstrekken zijn kruidenierswinkels, kleding-/schoenen-/textielwinkels, groente- en fruitwinkels en vleeswinkels; elk van deze telt voor meer dan 8 duizend kredietnemers in onze actieve kredietportefeuille.

Komen uw klanten voornamelijk uit stedelijke gebieden? Hoe krijgen mensen uit afgelegen gebieden toegang tot uw diensten?

59% van onze klanten is landelijk. Onze Credit Officers in landelijke gebieden hebben motorfietsen voor een efficiënte levering en follow-up van leningen. We hebben een regel dat onze vestigingen een gebied van maximaal 1 uur rijden met de bus of motor bedienen. Klanten zullen met de bus naar de filialen komen voor de uitbetalingen en terugbetalingen van leningen, terwijl ze in de nabije toekomst ook in staat zullen zijn om af te lossen via agenten in de buurt van hun huis of bedrijf: Easy Microfinance test momenteel bankieren met bureaus met Ongo, een gelicentieerde mobiele portemonnee en agentennetwerk.

Hoeveel van het land bestrijk je? Heeft u plannen om de geografische dekking uit te breiden?

Momenteel bestrijken we 7 staten via 22 vestigingen. De geografische dekking wordt voortdurend uitgebreid met ongeveer 8 vestigingen per jaar. In het komende jaar zal Easy Microfinance aanwezig zijn in 3 of 4 extra staten. Op middellange termijn is het onze ambitie om landelijk aanwezig te zijn: dus om in alle 15 staten van Myanmar actief te zijn.

Je biedt individuele en groepsleningen aan. Voor welke groepen geldt een groepslening? Wat zijn de voordelen van groepsleningen?

Groepsleningen zijn gericht op de kleinste bedrijven die leningen nodig hebben van minder dan 1 miljoen kyats (ongeveer USD 700). Dit soort leningen zijn op individuele basis moeilijk te verstrekken (het zou te veel kosten om voor één lening een Credit Officer te sturen), maar door ze te verstrekken aan een groep van 5 tot 10 mensen die bij elkaar in de buurt wonen, elkaar kennen zeer goed en bereid zijn elkaar te garanderen, is er een goede business case.

Wat voor problemen kom je tegen?

Eerlijk gezegd komen we relatief weinig problemen tegen: natuurlijk is er wel eens een wanbetaler en kunnen er klanten zijn die verbergen dat ze leningen hebben bij andere instellingen die kunnen leiden tot een te hoge schuldenlast, maar dit is een heel klein percentage. Dan zijn er de vertragingen bij de goedkeuring van de regelgevende instanties voor financiering en/of regionale expansie die van invloed zijn op ons vermogen om onze gebudgetteerde doelen te bereiken, maar op de een of andere manier slagen we er meestal in om de belangrijkste KPI's te halen.

Hoe zou u financiële geletterdheid in Myanmar omschrijven? Hoe wil EM helpen dit te verbeteren?

Onder onze doelgroep is financiële kennis laag in Myanmar. Easy Microfinance pakt dit aan door het organiseren van financiële geletterdheidstrainingen voor potentiële klanten, door duidelijke en transparante leningsvoorwaarden te hebben, door een verantwoordelijk en best practice acceptatieproces te hebben, door de principes van klantbescherming te respecteren en toe te passen, en door de leningsvoorwaarden in detail uit te leggen voordat de leningen worden uitbetaald.

Welke impact denkt u dat EM heeft in de context van Myanmar?

Een vrij sterke impact: natuurlijk is er de directe werkgelegenheid die wordt gecreëerd in Easy Microfinance, dat momenteel bijna 600 medewerkers heeft met goedbetaalde banen die in staat zijn om hun gezin te onderhouden. Dan is er de directe impact op de bedrijven die Easy Microfinance heeft gefinancierd: bijna 400,000 leningen die zijn uitbetaald voor een totaal van meer dan 100 miljoen dollar hebben deze bedrijven geholpen om te groeien, waardoor het leven van deze kleine ondernemers en hun families is verbeterd. Maar er is ook de indirecte impact van het creëren van werkgelegenheid door de bedrijven die zijn gefinancierd en op het niveau van leveranciers van deze bedrijven.

EM is in 2015 opgericht door de in Hong Kong gevestigde investeringsmaatschappij Meridian Capital Limited (MCL). Welke rol heeft MCL gespeeld in de evolutie van EM?

Een uiterst belangrijke rol; zonder MCL zou er geen Easy Microfinance zijn geweest! Meridian Capital Limited had de risicobereidheid om te investeren in een microfinancieringsinstelling in een regelgevingsomgeving die op dat moment niet gunstig was voor microfinanciering. MCL had de visie en het vertrouwen dat deze regelgevende omgeving in de loop van de tijd zou verbeteren (wat gelukkig ook het geval was), waardoor Easy Microfinance een vroeg instapvoordeel had. MCL toonde zijn betrokkenheid door de daad bij het woord te voegen en voldoende kapitaal toe te zeggen om een ​​levensvatbare instelling te verzekeren, zelfs in een (onwaarschijnlijk) scenario waarin de regelgeving niet zou verbeteren. Maar ook persoonlijk heb ik volledige steun gekregen in de pre-lanceringsfase, toen het lang duurde om de Microfinance-licentie te verkrijgen: er waren veel vertragingen en soms leek het zelfs alsof we de licentie niet zouden krijgen. Maar MCL bleef bij me en we kregen uiteindelijk de licentie! MCL speelde verder een belangrijke rol bij het geven van strategische begeleiding in de raad van bestuur, waarbij de juiste keuzes werden gemaakt, waaronder het binnenhalen van een strategische tweede aandeelhouder, Delta Capital, die de kapitaalbasis verder kon versterken (Easy Microfinance, met een huidige betaalde met een kapitaal van USD 14.2 miljoen, is een van de best gekapitaliseerde MFI's in Myanmar), en helpt bij het mobiliseren van grote hoeveelheden schuldfinanciering.

EM ontving zijn microfinancieringslicentie in de tweede helft van 2016. Wat zijn de belangrijkste verwezenlijkingen van EM sinds de oprichting?

Break-even bereiken na slechts zeven maanden operationeel zijn en sindsdien winstgevend zijn; lancering van ons product voor individuele leningen 1 jaar na de start van onze activiteiten; het opzetten van 22 vestigingen, het bereiken van 150 klanten en een leningportefeuille van 50 miljard kyats van uitstekende kwaliteit na iets meer dan drie jaar van activiteiten.

Wat zijn je grootste uitdagingen?

Onze belangrijkste uitdagingen zijn extern: ik zou zeggen dat het op tijd beschikbaar zijn van schuldfinanciering en het verkrijgen van regelgevende goedkeuringen voor de financiering de grootste uitdagingen zijn, op de voet gevolgd door ervoor te zorgen dat we regelgevende goedkeuringen krijgen voor onze geografische expansie.

Waar ben je het meest trots op?

Dit zou gemakkelijk de oprichting van Easy Microfinance zijn: 4.5 jaar geleden kwam ik naar Myanmar voor dit project toen er niets was: het eerste jaar was het project een eenmansshow waarin ik marktonderzoek deed, het businessplan schreef , creëerde het bedrijf en vroeg de Microfinance-licentie aan, terwijl hij ondertussen alle beleidsregels en procedures schreef en de banksoftware selecteerde. Ik had toen het geluk om ook de operaties te starten, het hoofdkantoor en de eerste vestigingen te selecteren, en het eerste personeel aan te nemen en op te leiden. Het verbaast me soms nog steeds dat dit alles heeft geresulteerd in de instelling die we vandaag hebben: Easy Microfinance, een best practice MFI, die tot de 11 grootste van het land behoort en groeit.

Welke ambities heb je voor EM? Waar zie je EM over vijf jaar?

Hoewel ik erg trots ben op wat we tot nu toe hebben bereikt, hebben we nog maar het topje van de ijsberg: over 5 jaar zal Easy Microfinance een top 5 MFI zijn die nationaal actief is met meer dan 60 vestigingen, meer dan 1,600 medewerkers in dienst en een half miljoen leners via een actieve leningenportefeuille van meer dan 230 miljard kyats (ongeveer USD 155 miljoen).

Over de geïnterviewde

Frank Snieders is de oprichter en CEO van Easy Microfinance, een erkende microfinancieringsinstelling in de Republiek van de Unie van Myanmar. Voorafgaand aan zijn huidige functie bekleedde de heer Snieders senior managementfuncties in verschillende internationale microfinancieringsnetwerken: als CEO van Advans Bank Tanzania (2013-2015) en Advans Cameroon (2009-2013) en als COO van Finca International in de Democratische Republiek van Congo (2006-2009). De heer Snieders heeft een Masters in Internationale Betrekkingen van de Universiteit van Groningen in Nederland en leerde de ins en outs van microfinanciering en bankieren na zijn studie tijdens een Bank Management Traineeship bij Procredit Bank.

Deel dit artikel: