EU-wijde strafrechtelijke sancties voor marktmisbruik overeengekomen

Europarlementsleden stemmen vandaag (4 februari) in Straatsburg over het definitieve wetsontwerp om EU-brede strafrechtelijke sancties voor marktmisbruik in te voeren. 

Arlene McCarthy, vicevoorzitter van het Economisch en Monetair Comité van het Europees Parlement en hoofdonderhandelaar inzake de wet op marktmisbruik, zei: "De stemming zal een grote stap voorwaarts betekenen om ervoor te zorgen dat marktmisbruik in de hele EU wordt aangepakt. Voor het eerst zullen we EU-brede strenge strafrechtelijke sancties met een minimum gevangenisstraf van vier jaar voor handel met voorwetenschap en marktmanipulatie, waardoor de lidstaten vrij zijn om hoge sancties in te voeren als ze dat willen. Het LIBOR-schandaal was marktmanipulatie van de ergste soort. We zien meer vermeende en mogelijke manipulatie van benchmarks op energiemarkten zoals olie- en gasmarkten en valutamarkten. Volgens de regels zullen banken en financiële instellingen nu strafrechtelijk aansprakelijk worden gesteld voor marktmisbruik, zodat deze misdaden serieus worden genomen."

Arlene voegde eraan toe: “De nieuwe regels zullen in 2016 van kracht worden en ik hoop dat de Britse regering de nieuwe wet zal ondertekenen. Hoewel het VK al strenge strafrechtelijke sancties heeft, zijn deze niet van toepassing op financiële instellingen en tot op heden is de wet niet gebruikt om actie te ondernemen tegen degenen die betrokken waren bij rentefraude.”

Over de details van de deal voegde Arlene toe: “Er zijn momenteel aanzienlijke verschillen tussen de manier waarop de lidstaten marktmisbruik bestraffen. Geharmoniseerde minimumregels zullen ervoor zorgen dat daders geen gebruik kunnen maken van verschillen in regimes in de EU. Volgens de regels zullen banken en financiële instellingen nu strafrechtelijk aansprakelijk worden gesteld, zodat misdaden van marktmisbruik en de gevolgen daarvan serieus worden genomen. De lidstaten kunnen ook strafrechtelijke sancties invoeren voor roekeloosheid, wat een sleutelfactor was tijdens de financiële crisis.”

Niveau van sancties

Voor het eerst zal de EU minimumniveaus voor strafrechtelijke sancties voor marktmisbruik vaststellen. Dit is een grote stap voorwaarts om ervoor te zorgen dat marktmisbruik in de hele EU naar behoren wordt aangepakt. Misdrijven van handel met voorwetenschap en marktmanipulatie worden bestraft met een maximumtermijn van ten minste vier jaar, terwijl misdrijven van onrechtmatige openbaarmaking van voorwetenschap worden bestraft met een maximumtermijn van ten minste 2 jaar. Aangezien dit een minimale harmonisatierichtlijn is, kunnen lidstaten strengere regels vaststellen om marktmisbruik aan te pakken.

Ernstige gevallen

advertentie

De lidstaten moeten maatregelen nemen om ervoor te zorgen dat handel met voorwetenschap, onrechtmatige openbaarmaking van voorwetenschap en marktmanipulatie strafbaar zijn, althans in ernstige gevallen en indien opzettelijk gepleegd. In de richtlijn wordt uitgelegd wat een ernstig geval is.

Schade aan de bredere economie en werking van de markt

Bij het vaststellen van sancties moeten de lidstaten rekening houden met de gemaakte winsten, de vermeden verliezen en de schade aan de bredere economie en de werking van de markten.

Publicatie van sancties

Lidstaten kunnen sancties publiceren wanneer een definitief besluit is genomen. Publicatie van sancties is een belangrijk afschrikmiddel tegen marktmisbruik.

Roekeloosheid

Dit is een eerste stap om ervoor te zorgen dat grove nalatigheid en roekeloos gedrag dat tot de financiële crisis heeft geleid, serieus wordt genomen. Lidstaten krijgen de mogelijkheid om te bepalen dat marktmanipulatie door roekeloosheid of grove nalatigheid strafbaar wordt gesteld.

Aansprakelijkheid van rechtspersonen (vennootschappen)

Volgens de nieuwe regels zullen rechtspersonen, bijvoorbeeld beleggingsondernemingen, die actief zijn in de financiële dienstensector in de hele EU, strafrechtelijk aansprakelijk worden gesteld voor misdrijven van marktmisbruik. Dit is een belangrijke eerste stap om bedrijven strafrechtelijk ter verantwoording te roepen voor marktmisbruik.

Aanzetten, helpen en aanzetten

Opruiing, hulp en medeplichtigheid met het oog op marktmisbruik wordt voortaan in heel Europa strafbaar.

Trainings- en onderzoekstools

De lidstaten zullen ervoor moeten zorgen dat hun gerechtelijke autoriteiten en regelgevers goed zijn opgeleid om marktmisbruik te monitoren, te onderzoeken en aan te pakken. De lidstaten moeten de nodige maatregelen nemen om ervoor te zorgen dat wetshandhavers, gerechtelijke autoriteiten en regelgevende instanties gebruik kunnen maken van doeltreffende onderzoeksinstrumenten.

De lidstaten krijgen twee jaar de tijd om de regels om te zetten in nationaal recht. De regels gaan in 2016 in.

Deel dit artikel: